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DA: XCF Global Capital, Inc. 将通过与 Focus Impact BH3 Acquisition Co. 的业务合并上市

DA: XCF Global Capital, Inc. 将通过与 Focus Impact BH3 Acquisition Co. 的业务合并上市

2024 年 3 月 12 日,旨在扩大 SAF 和其他清洁燃烧生物燃料市场的先驱 XCF Global Capital, Inc. 与上市特殊目的收购公司 Focus Impact BH3 Acquisition Co.(纳斯达克股票代码:BHAC)今日宣布,他们已于 2024 年 3 月 11 日签订最终的业务合并协议,预计该协议将使新成立的 XCF 控股公司成为上市的公司。

XCF Global Capital 是一家可持续燃料生产商,XCF Global 在北美拥有多个工厂,生产可再生柴油,并计划战略扩张到可持续航空燃料和其他生物燃料领域。XCF Global 收购 New Rise Renewables 后,计划成为 SAF(合成航空燃料)的领先生产商,初始年产能为 3800 万加仑,New Rise Renewables 在内华达州里诺拥有一家旗舰工厂和邻近工厂。 对 New Rise Renewables 的收购预计将于 2024 年完成,与 Focus Impact BH3 的业务合并也以收购完成为前提条件。

“在 XCF,我们看到合成航空燃料和可再生能源拥有巨大的增长潜力,我们对这个行业非常乐观。”XCF 全球首席执行官米希尔·丹吉(Mihir Dange)表示,“我们生活在一个令人兴奋的时代,有许多引人注目的绿色能源平台竞相减少全球的碳足迹。合成航空燃料在美国处于非常初期阶段,而 XCF 致力于成为该领域的领导者。我们的目标是为改善世界做出贡献,同时提供世界一流的回报。我们欢迎与该行业的所有航空公司建立战略关系和进行讨论,并期待进一步定义这一领域的格局。”

“Focus Impact BH3很自豪能成为与XCF Global这一令人振奋的商业结合的一部分。”Focus Impact BH3收购公司首席执行官卡尔·斯坦顿(Carl Stanton)表示,“我们与XCF的合作以及他们致力于推动可持续燃料产业的努力,是我们投资于社会向前型公司的承诺的一个例子。我们的目标是与XCF一起加速其成长,成为美国领先的合成航空燃料生产商之一,从而有助于减少航空业的全球碳足迹,并帮助打造一个随着时间推移为其投资者创造显著增长和价值的公司。”

合成航空燃料(SAF)是帮助航空业减少碳足迹并减少全球变暖的关键。与传统喷气燃料相比,依赖可持续原料、生产方法和供应链到机场的不同,SAF在燃料生命周期内可以实现高达80%的碳排放减少。

2021年9月,美国政府启动了可持续航空燃料大挑战(Sustainable Aviation Fuel Grand Challenge),这是美国能源部、交通部、农业部以及其他联邦政府机构之间的雄心勃勃的合作伙伴关系,旨在将航空业引向全面碳中和的道路,目标是到2050年每年将合成航空燃料的生产规模扩大至350亿加仑,到2030年至少达到每年30亿加仑的中期目标。可持续航空燃料大挑战旨在加速研究、开发、示范和部署,以实现SAF的规模化生产。

现有 XCF 股东预计将将其持有的 100% 的股权转入新公司,并将在新合并的实体中拥有约 91.4% 的股权。 拟议的交易对合并后公司的估值为 18.4 亿美元。 XCF Global 和 Focus Impact BH3 的董事会均已批准拟议的业务合并,预计将于 2024 年下半年完成,但须满足惯例成交条件。

Cohen & Company Capital Markets(J.V.B. Financial Group, LLC的一个部门)担任 XCF Global Capital 的独家财务顾问和联合资本市场顾问。 Height Capital Markets 担任 XCF Global Capital 的联合资本市场顾问。 BTIG, LLC 担任 Focus Impact BH3 的资本市场顾问。 Stradley Ronon Stevens & Young, LLP 和 Kirkland & Ellis LLP 分别担任 XCF Global Capital 和 Focus Impact BH3 的法律顾问。