2022年2月14日，领先的商业即服务技术提供商Nogin, Inc.与特殊目的收购公司 Software Acquisition Group Inc. III（NASDAQ:SWAG）今天宣布，两家公司已达成最终合并协议，交易完成后，合并后的公司将命名为 Nogin, Inc.，预计将继续在纳斯达克上市，股票代码为“NOGN”。
Nogin 是 Commerce-as-a-Service (“CaaS”) 领域的领导者，这是一个面向品牌和商家的基于云的无头企业电子商务平台。 利用 CaaS 的公司可以大规模交付企业级电子商务，而无需购买、实施、管理、优化或支持任何底层基础设施。 Nogin“智能商务平台”提供商家与大型零售同步所需的所有技术、研发和优化，而无需自己承担所有资金成本、技术人员、时间和风险。
Nogin 首席执行官兼联合创始人 Jan Nugent 表示：“随着商业变得越来越复杂，品牌和商家正在寻找一种方法来处理困难的事情，这样他们就可以专注于制造出色的产品并更好地与客户建立联系。”“Nogin 的平台在一个简单易用的商家平台中提供了传统上只有最大、最成熟的零售商才能提供的复杂生态系统。 Nogin 还利用数据推动商家的增量增长和盈利能力，同时为消费者提供更好的体验。”
Software Acquisition Group III 首席执行官乔纳森·休伯曼 (Jonathan Huberman) 表示：“Nogin 处于为希望生活在网络商务前沿并推动其在线业务的商家提供 Commerce-as-a-Service 解决方案的最前沿。” “我们的目标是在信息技术领域找到一家具有颠覆性的高质量业务，并为持续增长做好准备，并期望为股东带来丰厚的回报； Nogin 在所有这些领域都明显超过了我们的投资标准。 我们期待与 Jan 和其他才华横溢的 Nogin 团队合作，共同应对电子商务软件市场的巨大机遇。”
假设 SWAG III 公众股东没有赎回，合并后的公司估计交易后企业价值为 6.46 亿美元。交易的现金收益将包括 SWAG III 信托账户中持有的高达 2.11 亿美元的现金（在赎回和支付某些费用之前）。 交易所得净额将用作营运资金，以支持持续增长并为偿还现有债务提供资金。 假设 SWAG III 的公众没有赎回，Nogin 股东将把其现有股权的 96% 转入合并后的公司，并预计在业务合并完成后立即以非完全稀释的方式拥有合并后公司约 67% 的股份。 SWAG III 和 Nogin 的董事会均批准了该交易。该交易预计将于 2022 年第二季度完成。
Stifel Financial Corp. 担任 Nogin 的独家战略和财务顾问，Latham & Watkins LLP 担任 Nogin 的法律顾问。 Gateway Group 担任 Nogin 的投资者关系顾问，Jaffe Communications 担任其公共关系顾问。 Jefferies LLC 担任 SWAG III 的独家财务顾问和资本市场顾问，Kirkland & Ellis 担任 SWAG III 的法律顾问。