2025年12月3日，Embed Financial Group Cayman Holdings（“EFGH”或“公司”），一家总部位于新加坡、在非洲和亚洲新兴市场运营的 Finternet 基础设施公司，今日宣布已与公开上市的特殊目的收购公司 WinVest Acquisition Corp.（“WinVest”）签署最终业务合并协议《Business Combination Agreement》（“BCA”）。
拟议交易对 EFGH 的估值为约 4.25 亿美元。
在拟议的业务合并完成后，一个新成立的开曼群岛控股公司 WinVest Holdings Corp.（预计将更名为 Embed Financial Global Holdings，“Pubco”）将成为合并后公司的母公司。
业务概览
EFGH 为 “Finternet” 构建数字基础设施，使嵌入式金融服务（如保险、汇款、信贷和数字钱包）能够触达未被充分服务的消费者以及中小企业（“SMEs”）。公司开发并部署数字平台，将政府机构、电信公司、金融机构和中小企业连接到更快速、更高效的金融网络。
自 2024 年成立以来，EFGH 已将业务拓展至八个非洲国家和四个亚洲国家，并得到政府机构及企业平台合作伙伴的支持。
Dennis Ng，EFGH 创始人、执行主席兼集团首席执行官表示：“我们非常高兴迎来 EFGH 的重要里程碑。Nasdaq 上市将加速我们在非洲和亚洲为未被充分服务的消费者和中小企业构建 Finternet 的使命。”
Manish Jhunjhunwala, WinVest CEO 表示：“EFGH 致力于扩大 Finternet 的可及性，令人鼓舞，并与我们的使命高度一致。我们很高兴能在此次交易中与他们合作。”
交易概览
根据《Business Combination Agreement》的条款：
- WinVest Merger Sub I Limited（Pubco 的全资子公司）将与 EFGH 合并，EFGH 作为存续公司并成为 Pubco 的全资子公司；
- 另一个全资子公司 WV Merger Sub II Corp. 将与 WinVest 合并，WinVest 作为存续实体并成为 Pubco 的全资子公司；
- EFGH 的股东将获得总计 42,500,000 股 Pubco 股票，以交换其所持有的 EFGH 股份；
- WinVest 的权益持有人将获得与其 EFGH 股份相对应的 Pubco 证券。
完成上述步骤后，Pubco 将直接拥有 EFGH 和 WinVest，并预计成为合并集团的上市母公司。
交易完成后，Dennis Ng 将继续担任合并后公司的执行主席兼集团 CEO。
拟议交易需获得 WinVest 股东批准、向 SEC 提交的 Form F-4 注册声明生效，以及满足其他惯常的交割条件。无法保证交易将按上述条款或是否能够完成。
交易顾问
- D. Boral Capital 担任 EFGH 的独家财务顾问及独家资本市场顾问
- Ellenoff Grossman & Schole LLP 担任 EFGH 的美国法律顾问
- Rajah & Tann Singapore LLP 担任 EFGH 的新加坡本地法律顾问
- Paul Goodman of Cyruli Shanks & Zizmor LLP 担任 WinVest 的法律顾问
关于Embed Financial Group Cayman Holdings
成立于 2024 年，EFGH 正在构建 “Finternet”，这一统一的金融基础设施旨在改善新兴市场对关键金融服务的获取。总部位于新加坡，公司为非洲和亚洲未被充分服务的消费者及中小企业提供嵌入式保险、汇款、钱包解决方案和数字支付基础设施。
关于WinVest Acquisition Corp.
WinVest Acquisition Corp. 是一家在特拉华注册的公开上市特殊目的收购公司，成立目的是与一个或多个企业进行并购、资产收购、股份交换、重组或类似业务合并。